11月10日，两年一届的慕尼黑电子展（electronica2026）在德国慕尼黑展览中心开幕。开幕首日，英飞凌、意法半导体、恩智浦三家欧洲最大芯片公司的首席执行官罕见地同台发声，围绕同一个关键词——物理AI，即人工智能从数据中心进入机器人、车辆和工业机器等实体。

（三家公司CEO同台讨论，图源：路透社）

英飞凌首席执行官Jochen Hanebeck的措辞最为直白：“对我来说，工业AI或者说物理AI，首先是欧洲必须赢下的战场。有太多议题上，我们觉得自己落后于其他地区。”这一表态等于公开承认欧洲在多数前沿科技议题上处于追赶位置，同时把物理AI定位为欧洲为数不多的主场叙事。

意法半导体首席执行官Jean-Marc Chery的落点在与客户的协作方式上。他提出，物理AI要求芯片制造商与客户紧密配合，包括在AI仿真环境中训练机器人，再投入实际工作。这家意法合资的芯片公司已经在自身工厂践行这一思路：与意大利机器人公司Oversonic达成协议，将其人形机器人引入意法半导体工厂，首台已安装在公司位于马耳他的半导体工厂。不过路透社同时指出，此类项目多数仍处于早期阶段，工厂试点远多于规模化应用。

恩智浦首席执行官Rafael Sotomayor则把论点建立在安全与可靠性上。他认为欧洲在汽车与工业领域的历史积累，使其在“AI从给出建议转向采取物理行动”时具备优势——因为这一转变中错误可能是不可逆的，他用一句话概括：“如果决策错误导致骨折，是没有撤销键的。”恩智浦自身的战略口径也与之呼应：在其2025年第四季度及全年财报新闻稿中，Sotomayor把“软件定义汽车与物理AI”并列为公司战略重点。

欧洲的家底

三位CEO的底气并非纯叙事，欧洲在物理AI涉及的几个关键环节确有存量优势。

先看自动化底座。机器人密度是衡量制造业自动化渗透的核心指标，国际机器人联合会（IFR）于2025年9月发布的《World Robotics2025》报告及2026年4月发布的密度专题数据显示，2024年西欧国家制造业机器人密度达到每万名制造业员工267台的历史高位，高于北美的204台和亚洲的131台；欧盟27国机器人密度为231台，高于全球平均的132台。

（制造业机器人密度数据）

产业生态层面，欧洲拥有一批已被美国AI平台选中的机器人公司。英伟达2025年7月官方博客列出，Agile Robots、Extend Robotics、Humanoid等欧洲企业正采用其Isaac与Omniverse平台开发机器人。美国垂直媒体The Robot Report的盘点则显示，欧洲的人形与特种机器人阵营包括挪威1X、德国Neura Robotics、西班牙PAL Robotics、英国Shadow Robot等。意法半导体的机器人合作方Oversonic的产品RoBee则搭载了英特尔酷睿Ultra系列3处理器，于2026年1月CES展亮相。

政策层面，欧盟《芯片法案》2023年7月经欧盟理事会批准生效，计划动员430亿欧元公共与私人投资，目标到2030年将欧盟全球芯片产量份额从10%提升至至少20%。

欧洲有一战之力吗？

欧洲握有全球密度最高的工业机器人群体、功能安全与车规认证的完整标准体系，以及汽车、工业自动化这两类物理AI最自然的落地客户。在功率半导体、传感器、微控制器这些物理AI的关键器件层，三巨头合计体量超过380亿美元。物理AI的本质是把AI装进必须“零失误”的机器，这与欧洲芯片业数十年的车规与工业基因高度咬合。

不过欧洲的短板同样清晰。增长动能方面，IFR《World Robotics 2026》口径显示，全球最大机器人市场之一的德国2025年工业机器人安装量下滑8%至不足2.5万台，意大利下滑11%至约7800台。

（全球工业机器人安装量前十国家）

整机制造层面，研究机构TrendForce的口径称，2026年中国人形机器人厂商宇树科技与智元机器人合计将占全球出货量的近80%。融资体量层面，美国头部人形机器人公司Figure AI累计融资约19亿美元、估值约390亿美元，而欧洲最头部的同类公司融资规模存在数量级差距。

综合判断，欧洲在物理AI竞争中握有器件、安全标准与工业客户三大优势，但AI基础模型、风险资本与整机出货量三个关键环节均不在欧洲手里。